Chỉ phần nhỏ người Đức có trương mục đầu tư chứng khoán (Depot) hiện đang là một trong những hình thức hấp dẫn nhất cho việc lập kế hoạch lo toan tuổi hưu.

Cổ phiếu thường bị hiểu lầm là chơi đặt cược. Thật ra đó là cổ phần doanh nghiệp hiện hữu được liên tục mua đi bán lại trên sàn giao dịch chứng khoán. Giá cổ phiếu phụ thuộc vào cung và cầu: Nếu có nhiều nhà đầu tư mua, giá sẽ tăng, giá đi xuống nếu gặp tình trạng khó khăn. Theo đó, lãi suất biến động trên thị trường chứng khoán. Ai nhìn xa hơn sẽ coi cổ phiếu như một khoản đầu tư, lợi nhuận nhiều hơn các hình thức khác. Theo Cổng thông tin điện tử tagesgeldvergleich.net, bất cứ ở khoảng thời gian nào, về lâu dài hầu như chưa bao giờ lợi nhuận thị trường chứng khoán Đức thấp hơn 8% hàng năm. Nhìn trên khía cạnh này cổ phiếu là những anh hùng vô danh của các kế hoạch lo toan hưu trí tư nhân. Tuy vậy, tại Đức chỉ 8,4 triệu người sở hữu chứng khoán, chiếm 13,1% dân số.

Nên biết một số điều cơ bản nếu muốn đầu tư chứng khoán dưới đây:

Tài khoản Depotkonto

Cá nhân không truy cập trực tiếp thị trường chứng khoán được mà phải qua ngân hàng trung gian, do đó cần có tài khoản gọi là Depotkonto để giao dịch cổ phiếu ở chi nhánh nhà băng hoặc qua Depot môi giới chứng khoán (Discount-Broker). Cả hai đều có ưu và nhược điểm. Ngân hàng trực tuyến thường miễn phí, hoa hồng giao dịch mua bán cổ phiếu cũng dưới 1%.

Lợi thế của ngân hàng là dịch vụ tư vấn. Liên đoàn bảo vệ người Đức sở hữu cổ phiếu, khuyến cáo: Người mới bước chân vào thị trường chứng khoán nên tư vấn qua ngân hàng của họ, có chuyên gia tìm hiểu kế hoạch đầu tư của khách hàng để biết họ muốn và có thể bỏ ra số vốn đầu tư bao nhiêu.

Cách mở tài khoản

Các nhà đầu tư nên mở một trương mục mẫu để làm quen với cổ phiếu và phát triển kỹ năng hiểu biết thị trường mà không phải sử dụng vốn thật. Khi đã quen thuộc mới mở tài khoản thật và quyết định đầu tư bao nhiêu. Việc phân bổ vốn nên điều chỉnh theo sở thích và hoàn cảnh sống. Không bao giờ bỏ hết vốn vào cổ phiếu. Cần có một khoản dự trữ tiền mặt hoặc chứng khoán có thể quy ngay thành tiền cho chi tiêu ngắn hạn hay trung hạn lúc cần, tránh nguy cơ phải bán cổ phiếu khi thị trường trong tình trạng suy thoái. Bùng nổ và trượt dốc mạnh luôn có. Ngâm chứng khoán trong thời gian mười năm là hợp lý.

Không đầu tư cổ phiếu „được giới thiệu“

Tính toán cho thấy hầu như không có Depot nào với thời hạn hơn 10 năm và đầu tư đa dạng (cổ phiếu của các công ty khác nhau) bị lỗ cả mà ngược lại, cổ phiếu Đức từ 20 đến 30 năm là tiết kiệm hiệu quả cho tuổi già. Ngay cả khủng hoảng tài chính vào năm 2008/2009 cũng như New-Economy-Crash cũng không gây ảnh hưởng gì. Tuy nhiên, điều này chỉ áp dụng nếu nhà đầu tư tuân theo một số quy tắc cơ bản. Không bao giờ chỉ đầu tư vào một cổ phiếu, nhất là cổ phiếu đang „nóng“ vì cao điểm của nó thường đã qua. Cũng nên cẩn trọng với cổ phiếu do bạn bè thân thiết và người trong cuộc giới thiệu. Để giảm rủi ro mất mát, nên đầu tư vào các ngành công nghiệp và các vùng khác nhau, nên „phân phối vốn tối thiểu vào 8 đến 10 cổ phiếu“. Khó nói bao nhiêu vốn là vừa vì cổ phiếu có nhiều hạng giá khác nhau.

Hay thay đổi sẽ dễ thiệt vốn

Chỉ mua cổ phiếu chưa đủ, mà phải „chăm sóc“ nó, nghĩa là quan tâm đến kinh doanh của công ty và thị trường hoạt động để có thể phản ứng kịp thời, chẳng hạn khi kinh tế suy thoái. Cũng nên cẩn thận không liên tục tái phân bổ tài khoản đầu tư đưa đến tốn kém do mỗi lần mua và bán đều phải trả phí.

Đối với người vốn thấp không có khả năng đầu tư vào nhiều cổ phiếu khác nhau có thể đầu tư qua các Quỹ (Fonds) hoặc Quỹ Chỉ số ETF (Indexfonds, Exchange Trades Funds), Quỹ đầu tư (Investmentfonds. Họ gom tiền của nhiều nhà đầu tư có cùng biên dạng giống nhau, mua cổ phiếu của những doanh nghiệp, quốc gia hoặc chỉ số tương đương chỉ số DAX. Đóng mỗi tháng đỡ lo lắng chờ đợi đúng thời điểm.

Lựa chọn đúng thời điểm

Bán cổ phiếu phải phù hợp với mục tiêu cá nhân. Nếu đạt được mục tiêu đưa ra có thể bán cổ phiếu và thu lợi nhuận. Ngược lại cũng vậy, nếu mua cổ phiếu với một mục tiêu cụ thể nhưng không đạt được, không nên bám víu vào nó. Không quan trọng mua đúng thời điểm mà phải kiên nhẫn. Trong thị trường chứng khoán chủ yếu cần có hai đức tính quan trọng: kiên nhẫn giúp không hành động sai thời điểm, tự nhận thức để biết khi nào thật sự cần tiền.

Đức Việt Online